QR公司外匯風險管理研究.pdf

1、2015年8月11日，我國央行宣布完善人民幣對美元匯率中間價報價機制，使得人民幣兌美元匯率中間價更加真實地反映了當期外匯市場的供求關系，人民幣匯率進一步實現(xiàn)市場化，人民幣匯率從持續(xù)近十年的單一對美元升值轉(zhuǎn)為短期內(nèi)對美元較大幅度貶值，突然的匯率波動，使我國部分涉外企業(yè)承受較大的匯兌損失，企業(yè)的外匯風險管理亟待加強。而大部分涉外企業(yè)都將外匯風險管理重點集中在較為常見的外匯風險策略使用上，如利用貿(mào)易融資加速回款、使用外匯衍生產(chǎn)品、以跨境人民幣

2、方式結(jié)算、匹配外幣資產(chǎn)負債敞口等，雖然上述方法使企業(yè)的外匯風險有所降低，但仍缺少一套完整的外匯風險管理系統(tǒng)，從風險的識別評估到風險的化解，從組織的架構(gòu)搭建到外匯管理人才的培養(yǎng)，建立完善的外匯風險管理體系對企業(yè)涉外業(yè)務健康發(fā)展至關重要。
　　本文以QR公司為例，用理論和案例相結(jié)合的方法探索歸納出一套適合QR公司的外匯風險管理體系，有助于企業(yè)規(guī)避和降低外匯風險，提高管理效率，同時也豐富了外匯風險管理的理論，對其他涉外企業(yè)也具有一定的參