中國銀行業(yè)市場風(fēng)險(xiǎn)管理——基于銀行結(jié)售匯業(yè)務(wù)的匯率風(fēng)險(xiǎn)分析.pdf

1、風(fēng)險(xiǎn)的管理能力是屬于銀行以及其他與金融活動(dòng)相關(guān)的機(jī)構(gòu)的核心競爭力之一，銀行能否妥善承擔(dān)和管理所面臨的各種風(fēng)險(xiǎn)，不僅能直接影響銀行的損益，甚至能決定其生存和發(fā)展。
　　金融界中將風(fēng)險(xiǎn)有三大塊的分類，分別是：市場風(fēng)險(xiǎn)、信用風(fēng)險(xiǎn)還有操作風(fēng)險(xiǎn)。而這三大類的風(fēng)險(xiǎn)是分別來表示不同方面的因素對于金融機(jī)構(gòu)的資產(chǎn)或者負(fù)債的影響，同時(shí)這三大類的風(fēng)險(xiǎn)又是相互聯(lián)系的。許多年來，業(yè)內(nèi)的許多人士都普遍地區(qū)關(guān)注到信用風(fēng)險(xiǎn)而忽略掉了市場風(fēng)險(xiǎn)的威力，直到發(fā)生相關(guān)的

2、悲劇。市場風(fēng)險(xiǎn)就是指因?yàn)槭袌龇矫娴囊蛩乇热缯f匯率或者利率抑或是股票價(jià)格以及商品價(jià)格等的變化而導(dǎo)致的相關(guān)的金融資產(chǎn)的收益的不確定性。對于銀行而言，市場風(fēng)險(xiǎn)是指各個(gè)市場的因子的變動(dòng)使得銀行的表內(nèi)外業(yè)務(wù)出現(xiàn)不利的損失的可能性。在銀行的經(jīng)營中，上述的市場因素的影響使銀行所持比如說金融工具等什么資產(chǎn)的交易價(jià)格發(fā)生波動(dòng)，于是會(huì)帶來銀行資產(chǎn)發(fā)生損失的潛在風(fēng)險(xiǎn)。VaR方法作為一種風(fēng)險(xiǎn)測量方式在銀行風(fēng)險(xiǎn)管理中具有重要作用，該方法已經(jīng)成為金融監(jiān)管當(dāng)局有效的

3、監(jiān)管工具，在世界范圍內(nèi)被廣泛應(yīng)用。同時(shí)，VaR模型不但可以用于銀行內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn)控制和金融監(jiān)管，還可以用于業(yè)績評估和信息披露。
　　在目前的金融形勢下，全面地分析銀行承受的市場的風(fēng)險(xiǎn)并且加快地完善市場的風(fēng)險(xiǎn)的管理的機(jī)制，助力銀行的抗風(fēng)險(xiǎn)的能力，加強(qiáng)銀行的在整個(gè)經(jīng)濟(jì)的市場上的核心的競爭力，成為銀行的主體必須密切地關(guān)注并積極地解決的問題。
　　本文是基于銀行的結(jié)售匯業(yè)務(wù)，并且對銀行所承受的匯率風(fēng)險(xiǎn)做了實(shí)證分析，本文亮點(diǎn)是在計(jì)算風(fēng)險(xiǎn)時(shí)不