中國商業(yè)銀行全面資本管理研究.pdf

1、20世紀(jì)80年代以來，現(xiàn)代銀行業(yè)快速發(fā)展，銀行風(fēng)險呈多樣化、復(fù)雜化、全球化的趨勢，在資本功能認識深化、風(fēng)險管理需要、市場需求以及巴塞爾協(xié)議的推動下，銀行更加重視資本和價值管理，更加強調(diào)資本和風(fēng)險資產(chǎn)的匹配。銀行資本是商業(yè)銀行存在的前提和發(fā)展的基礎(chǔ)，資本的數(shù)量、結(jié)構(gòu)和配置效率決定了銀行運行的穩(wěn)定與否。1998年以來，中國銀行業(yè)改革步伐加快，商業(yè)銀行資本約束逐漸強化，但仍普遍存在資本概念缺失、資本結(jié)構(gòu)不合理、資本計量模糊等問題，相對國際先進

2、銀行差距很大。隨著外部政策、市場環(huán)境的迅速變化，來自于股東、監(jiān)管機構(gòu)、市場、債權(quán)人和競爭對手的壓力逐漸加大，中國商業(yè)銀行迫切需要加快向資本管理轉(zhuǎn)變，因而，研究和發(fā)展適應(yīng)中國商業(yè)銀行的全面資本管理理論和應(yīng)用體系具有十分重要的理論意義和現(xiàn)實意義。 本文綜合運用金融學(xué)、經(jīng)濟學(xué)、管理學(xué)等理論，以及實證與規(guī)范分析、歷史與比較分析相結(jié)合、定性與定量分析、宏觀與微觀分析等方法，以銀行資本為研究核心，將銀行資本的司庫管理、風(fēng)險管理、監(jiān)管管理、財

3、務(wù)管理結(jié)合起來，提出“全面資本管理”的概念，通過深入分析中國商業(yè)銀行資本管理的理論基礎(chǔ)以及當(dāng)前和未來所面臨的外部市場和監(jiān)管環(huán)境，嘗試構(gòu)建切實可行并具有前瞻性的中國商業(yè)銀行全面資本管理體系，為國內(nèi)商業(yè)銀行逐步實施全面資本管理模式，探討理論上的科學(xué)依據(jù)、具體措施和體系框架。 全文共分八章。第一章介紹本文選題目的、研究背景和選題意義，在綜述國內(nèi)外文獻研究成果基礎(chǔ)上提出全文的研究思路和主要觀點。第二章從資本特征和資本利益相關(guān)者的角度提出

4、全面資本管理的概念，進而分析銀行實施全面資本管理的理論基礎(chǔ)，主要涉及資本結(jié)構(gòu)、風(fēng)險度量、資本配置和新巴塞爾協(xié)議要求等方面。第三章介紹了中國商業(yè)銀行在資本金制度、資本結(jié)構(gòu)、監(jiān)管資本管理和經(jīng)濟資本管理等方面的現(xiàn)狀和存在問題。第四章在分析全面資本管理與銀行價值最大化的內(nèi)在一致性的基礎(chǔ)上，研究全面資本管理與銀行公司治理框架，分析中國商業(yè)銀行全面資本管理體系的構(gòu)建。第五章主要研究全面資本管理的主要內(nèi)容之一可用資本籌劃，分析權(quán)益類、債務(wù)類和混合類資

5、本工具的選擇，研究可用資本金的規(guī)劃、籌集和運用問題。第六章主要從內(nèi)部風(fēng)險管理和外部銀行監(jiān)管角度研究銀行風(fēng)險度量問題，具體包括信用風(fēng)險、市場風(fēng)險和操作風(fēng)險的度量及運用。第七章在資本籌劃、風(fēng)險度量的基礎(chǔ)上，探討經(jīng)濟資本配置的內(nèi)涵和實施策略，研究資本配置方法的理論基礎(chǔ)和應(yīng)用分析。第八章是全文總結(jié)與研究展望。 總結(jié)全文，本文認為基于銀行資本的功能以及資本的稀缺性，銀行資本的有效管理在銀行經(jīng)營管理中應(yīng)處于核心地位。中國商業(yè)銀行必須實現(xiàn)從傳

6、統(tǒng)的財務(wù)管理向全面資本運營轉(zhuǎn)變，從銀行監(jiān)管資本向經(jīng)濟資本發(fā)展，從賬面資本數(shù)量的管理向資本配置和績效測評的轉(zhuǎn)變，逐步實現(xiàn)銀行全面資本管理。銀行全面資本管理不僅是簡單地管理某一項資本，或者是應(yīng)對外部監(jiān)管的監(jiān)管資本管理，也不只是銀行內(nèi)部風(fēng)險、業(yè)績的一種算法，而是包含可用資本籌劃、風(fēng)險資本度量、經(jīng)濟資本配置三大環(huán)節(jié)，為銀行價值最大化服務(wù)的經(jīng)營管理體系。本文通過對銀行最優(yōu)資本水平的籌劃、風(fēng)險水平的度量和資本的最優(yōu)配置等研究，為中國商業(yè)銀行資本管理

7、提供有益的參考、借鑒，具有重要的理論價值和應(yīng)用價值，主要創(chuàng)新之處為：(1)基于銀行內(nèi)部經(jīng)營管理和利益相關(guān)者的視角，系統(tǒng)研究了基于中國國情的商業(yè)銀行全面資本管理，彌補了國內(nèi)相關(guān)理論研究稀缺的狀況。(2)在現(xiàn)有銀行資本管理相關(guān)理論和實踐成果的基礎(chǔ)上，結(jié)合中國銀行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀和趨勢，創(chuàng)新地從利益相關(guān)者視角提出“全面資本管理”概念，搭建了一個適合中國銀行業(yè)的、具有前瞻性和可行性的商業(yè)銀行全面資本管理分析架構(gòu)，為實踐中中國商業(yè)銀行構(gòu)建資本管理體系作